光纤产业作为算力网络的“物理动脉”，正经历从传统电信耗材到算力基础设施的价值重估。在需求爆发、供给刚性、价格反转三重拐点的共振下，行业迎来了量价齐升、盈利修复、格局优化的 黄金 窗口期。Wind数据显示，年初至今，光纤指数累计上涨88.6%。
开源证券认为，AI接棒电信需求，全球光纤市场进入量价齐升周期。据英国商品研究所 （CRU）数据 ，2025年全球 光纤光缆 需求同比增长4.1%，其中数据中心光纤光缆需求同比增长75.9%，预计2027年全球光纤需求会攀升至8.8亿芯公里。价格方面，中国G652.D裸光纤现货价格在2026年3月达83.4元/芯公里，自2025年5月以来累计涨幅超400%。欧洲市场同类产品价格亦较1月环比增长136%，同比增长159%，光纤涨价趋势已经蔓延至全球范围，预计2026—2027年供需缺口或将扩大至15%。
长城证券认为，随着AI算力需求的爆发驱动数据中心内部及外部互联传输性能及需求持续提升，光纤光缆市场需求也随之抬升。但由于前期行业低潮期的产能收紧、中小企业出清，目前光纤光缆市场将集中于全球头部企业，而拥有棒纤缆全产业链制造能力的厂商将更加受益。
